借呗新协议HumaFinance：创新链上借贷

但是和传统金融的借贷不一样的是，链上借款大多数不需要抵押物。在真实世界，信用贷款是一种更为常见的贷款形式。相比质押借贷，银行信贷不需要提供质押物，而是根据个人征信。但DeFi世界不同，由于去信任、无需许可、欠缺KYC的特点，DeFi开发人员很难通过链下行为约束借款人。

Odaily星体日报最近关注的Huma专注于根据将来现金流量为消费者提供信用贷款。对于用户来说，他们不需要提供货币作抵押，而是用薪资收入、质押贷款盈利、DeFi盈利等多种潜在未来收益来证明自己有足够的资本，从而获得借款。

2月23日，HumaFinance宣布完成830万美元的种子轮融资，RaceCapital和DistributedGlobal参投，ParaFi、CircleVentures、RobotVentures等也参投。

无需批准的个人信用贷款，但需要审核干预

在链上构建个人信用贷款一直以来是DeFi领域中的一个小众应用，这个应用的难度比较高，目前很少看到有人尝试。

为了建立可信赖的借贷实体模型，Huma对消费者进行了多方面的角色区分。客户分为两个等级：协议管理角色和资金池角色。

协议管理角色包括协议全体成员和中止者，资金池角色又分为池使用者、评定委托代理人（EvaluationAgent，即EA）、流动性服务提供者和借款人。

在其中，EA的角色非常重要。因为Huma采用了银行信贷的设计，所以该产品需要审批借款人的相关资质。EA将对具体借款进行评估，并决定是否批准银行信贷池的借款请求。每个池只有一个EA。在Huma的方案中，大部分EA都可以通过自动化技术进行评估，但协议也允许EA进行人工干预。

既然由EA负责审核，那么如何规避EA的风险控制措施呢？Huma采取了问责机制，EA需要向他们所负责的资金池投资资本，只有在池使用者和EA都投入所需的资产后，该池才能接受其他流动性服务提供者的资金。

此外，池使用者也有权限更换EA。EA可以从流动性池的收益中提取一定比例作为报酬。

DSP构建的链上“芝麻信用分”

在Huma的制度中，一个名为“信号”的概念非常重要。Huma根据信号来评估借款人的情况，并做出相应决策。

信号的来源范围广泛，包括链上数据信息和链下数据信息。

链上数据信息来源包括财务方面的一次性支付，例如GnosisSAFE、CircleBusinessAccount、流付款应用等支付的薪酬；还有DeFi协议的交易头寸、农场收益、质押贷款收益、游戏收入、NFT稿酬等。

链下数据信息包括金融App（如Plaid、Teller、Stripe、Quickbooks、Recurly等）的账户余额、银行流水；付款应用（如Bill、Stripe、PayPal、Invoice2Go、Square、Zoho等）的收益；电商行业（如Shopify、Amazon等）的销售总额；以及会计汇聚App的个人信用/负债聚合数据等。

基于多种信号的结合，Huma制定了区块链技术信号组合（Decentralized Signal Portfolio，即DSP）。这个组合可以提供借款人全方位且详细的数据信息，从而支持协议进行高质量的自动化技术审核。

DSP不仅仅是一组固定的信号，它还是一个开放的渠道。所有与借款人收入、资产负债等相关信息有关的高质量信号都可以集成在DSP中。Huma为开发者提供了统一的接口，开发者可以为特定的信号进行兼容开发，通过与DSP服务平台连接。

开发者开发信号后，需要提交给HumaDAO进行审查。一旦获得批准，信号将作为适当的开源系统部署在DSP上。

借款人可以对某些金融功能进行自审查，并共享特定的信息内容。EA可以应用DSP提供的信号进行评估。

未来发展趋势

Huma已与Circle、RequestNetwork、Superflow等进行了战略合作。用户可以通过这些应用的数据信息获得授信额度。

目前，Huma已在Polygon主网和Goerli测试网上线。但遗憾的是，Polygon网络上的借贷池流动性不足，只有1380美元，但仍能体现基本要素。

在Polygon主网上，Huma已集成了数据加密付款应用Request。用户可以通过Request的应收账款来获得授信额度。Request慈善基金会首席总裁ChristopheLassuyt表示：“这是促进区块链技术和P2P融资模式的第一步的权益融资测试案例。”

根据DSP系统和EA的评估，Huma可以为每个钱包创建一个个性化的授信额度。需要注意的是，资金池的经营和审核由每个池的使用者和EA共同管理。这也意味着，协议不直接干预每个池的经营。Huma希望通过协议创建多个资金池和各种不同的产品，外部开发者和企业可以通过Huma