股票用量化交易可以靠吗？会不会比个人操作赚钱？

本人是做量化投资的，现阶段从事6年多，之前是做中低频的量化，近些年转到了做高频率，其实就是日内的T0。

还是先说结果，目前看来，在A股做量化，或是比较靠谱的，这一可靠，我指的是做量化可以挣钱，但绝对非是全部做量化都挣钱。

比较好的事例，本身就是如今众多量化私募基金了。特别是在今年的，中证500提高、中证1000提高基金业绩非常好，各家的经营规模都里的迅速。头部的私募基金，为了能能够维持超额收益率，迫不得已逐渐停盘。量化，也开始获得流行销售市场的肯定。
下面聊一聊，为什么A股现阶段做量化还是很不错的方法。

第1

散户多、流通性好。这一是自己称之为最主要的原因。

这儿引入一个数据信息，是清华五道口金融学校副院长张晓燕《疫情下的理性投资》中一段话：

清华的精英团队近期进行了一篇论文，大家仔细的探讨了我国A股投资者的特点，大家拿到上海交易所的数据，上海交易所一共有5000万只、很有可能都不止5000万只买卖账号。在其中个人投资者的账号超出90％，这种个人投资者持有的销售市场总金额其实并不多，大约只占20％上下，但如果我们看日交易量得话，个人投资者占每日成交量的80％。这也是以往四年的数据信息，换句话说个人投资者在我国实际上买卖是非常非常活跃的。

20%的总市场占有率，可是贡献了80%的成交额。散户撑起了A股的流通性。我有时候看这些低价股票、垃圾股、烟蒂股流畅K线图、成交量图在想。这要是成熟市场的投资者看到这个，真的是要淌口水啊。


由于成熟市场绝大多数这一档次的个股，一天是否有买卖都是个难题。我找了一个大概也是1.8上下价钱的个股，一天的成交量低就在那10万元左右。


日内的K线图，会有很长的时间、几小时，一笔买卖也没有。交易双方就在那里尬住。


散户多，不明白交易方式、并没有投资原则的人就多，通常会具备大量同样的项目投资习惯和特点，被别人把握住。

第2

量化做空的工具逐渐增多。

青出于蓝而胜于蓝，技术性再高，手上没专用工具，怎么搞？2015年，限定股指的交易后，出现大幅度的升贴水，很多用股票指数期货对冲的策略，迫不得已背着每一个月升贴水赴汤蹈火，存活十分艰难。

近几年的专用工具愈来愈多、做空也比之前非常容易一些。证券基金开转融通的方案、证券公司还在不断发展直营的菜盘，能够提供更多的融资融券由来。股指的升贴水也比之前少了一些。

做空，散户一听就皱眉，总是感觉是不利于股市的物品。但正好相反，拥有做空，才可以股票市场变得越来越平稳，更利于股市的发展趋势。

仅有单侧能挣钱，缺乏牵制力量的，这件事情发展到最后就是大涨大跌。做空的工具，出现大量投资方法。就像一个生态环境保护一样，出现物种的多样性：

有些人全仓做多；

有些人融资融券做空；

有些人做多个股，买空公司估值期货交易；

有些人做多A股票，买空B股票，对冲套利挣钱；

有些人做多一个组成，买空ETF；